Минфин объявил войну – финансовую

Минфин объявил войну – финансовую. Враг – бумажные купюры да металлические монетки, на сленге финансистов именуемые «кэшем» или «наличкой». Крупные сделки, а также все выплаты в главном финансовом учреждении страны предлагают перевести в безналичную форму, а все без исключения магазины, салоны, рестораны и иже с ними обязать принимать от клиентов пластик.
Оспаривать достоинства пластиковых банковских карт, их удобство сложно. Но не легче при этом представить себе и картину, когда старые добрые купюры и вовсе исчезнут из кошельков граждан во всех, даже самых отдаленных регионах страны. Этого не может быть потому, что этого не может быть даже в самых инновационных и замодернизированных экономиках. Место «кэшу» найдется всегда. А в первую очередь – там, где доверие государству как предполагаемому держателю денежных средств и гаранту их сохранности на счетах (у себя дома мы можем сами по возможности обеспечить сохранность «кубышки», а при переходе на безнал остается уповать лишь на прочность банковской системы) изрядно подорвано. И на этом фоне даже не без удивления узнаёшь, что в России, например, лишь 25% денег находится в наличном обороте – в кошельках граждан.
При этом уже давно абсолютное большинство услуг – от оплаты мобильного до услуг ЖКХ, – можно оплатить, даже не прикасаясь к купюрам. Возможности грандиозные – даже от компьютера можно не отрываться. Но вот пользуются этими благами немногие. Характерная картина: будний день, филиал «самого народного» из банков, в ряд стоит несколько терминалов, через которые за минуту-две можно оплатить всю коммуналку и, скажем, отправить денежный перевод родным. У терминалов-банкоматов очереди практически нет (а чаще всего нет вообще), зато к старым привычным окошкам с барышнями – длиннющие очереди, как правило, из пожилых дам, которые пришли сюда ровно с той же целью – оплатить коммуналку и послать деньги родным. И даже тот факт, что размер комиссии при оплате безналом в разы меньше, чем при оплате через окошко, не останавливает привыкших экономить пенсионеров. Лишь немногие из них имеют смелость доверять технике, оплачивая услуги напрямую с карт.
Можно катить все бочки на финансовую безграмотность старшего поколения... хотя, позвольте, почему выпускники советских школ и вузов, граждане страны, совершившей технологический прорыв в XX веке, и невольно отточившие арифметические навыки при расчете трат невеликих денег на повседневную жизнь, оказались вдруг так разительно «финансово неграмотными»? К картам, на которые уже не первый год государство перечисляет пенсии, наше старшее поколение как раз привыкло. Но обналичивает с них же деньги и несет в кассу. И это – вряд ли глупость или блажь. Всего лишь вопрос доверия.
Финансовый директор Фонда «Народная инициатива» Владимир Васин в беседе с обозревателем KM.RU скептически высказался относительно предлагаемой Минфином новации по переводу крупных сделок и всех выплат на безналичный расчет:
– Действительно, в России высокая доля в денежном обращении приходится именно на наличные, но это по сравнению с высокоразвитыми странами. Т. е. если мы берем, скажем, Японию, Германию или США, то по сравнению с ними у нас удельный вес денег в наличном обращении действительно очень высок и составляет порядка 25% от всего денежного оборота. Но объективно на данный момент времени мы – не высокоразвитая страна. У нас в силу объективной экономической нестабильности 90-х и последних трех лет люди все же привыкли доверять именно наличности. Это – чистая психология людей: я вам отдал из рук в руки наличные, вы их получили, сделка совершилась.
К тому же у нас – очень большая страна, и не везде объективно есть инфраструктурные возможности для того, чтобы легко и просто осуществлять безналичные платежи. Комиссии банков за их проведение неоправданно завышены. И, наконец, чем руководствуются в том же Минфине, когда продвигают такую инициативу? Чиновники стремятся сделать крупные сделки более прозрачными и понятными для контролирующих органов. Но при этом совершенно не принимается во внимание аспект безопасности таких сделок, их технологическая составляющая; не берется во внимание высочайший риск мошенничества по причине объективно низкой финансовой грамотности наших граждан. И получается все как всегда: нами берется некий позитивный опыт от высокоразвитых стран и предпринимается попытка на их примере делать что-либо похожее у нас, но ни инфраструктурные вопросы, ни образовательные, ни вопросы безопасности и скорости проведения платежей во внимание при этом вообще не принимаются! Так что, на мой взгляд, в настоящее время эта инициатива Минфина совсем неуместна.
Конечно, директивное насаждение такой новации, с учетом всех имеющихся объективных вводных, с ходу начнет сбоить; начнутся дикие накладки и сильнейшие стрессы у тех, кто будет совершать крупные сделки. Понятно ведь, что сама по себе покупка, например, недвижимости или авто – шаг достаточно нервный. Это же не хлеб и не сигареты. Покупка недвижимости – это подчас единственная и самая крупная покупка в жизни, да и автомобили люди тоже, как правило, не меняют, как перчатки. И теперь еще добавится дополнительный стресс от непонимания участниками сделки механизма ее проведения.
Элементарный пример: совершается сделка по купле-продажи недвижимости, есть покупатель и есть продавец. Что считать фактом совершения этой сделки, если мы используем безналичный расчет? Списание денег со счета покупателя или их зачисление на счет продавца? Кто будет все это отслеживать и подтверждать проведение сделки? Каков будет регламент? Покупатель говорит: «Я Вам деньги перечислил», а продавец ему в ответ: «А я их не получил». А между тем уже лежат готовые документы, есть какие-то нормативные сроки регистрации сделки... Бред! И причем мы говорим сейчас о крупных городах, а что уж говорить о средних и малых городах, о сельской местности, где подчас и филиал банка не везде можно отыскать?..
Я очень много езжу по миру, и практика за рубежом следующая: наличные («кэш») любят везде, и если есть возможность провести крупную сделку за наличные, то в таком случае покупателю даже дают дополнительный дисконт, просто потому, что так удобнее и понятнее. Я думаю, что если у нас какая-то часть сделок будет директивно переведена на безнал, то это будет закон, который примут для того, чтобы его нарушать. Будут тут же найдены «дырки» в принятых нормативах, и умные головы найдут решение, как проводить сделки наличными. Объективно мы сейчас просто не готовы к уменьшению доли наличности в денежном обращении, и недовольство масс в случае принятия соответствующих директив просто неизбежно.
Самая высокая степень проникновения безналичных платежей в повседневную жизнь сейчас наблюдается в среде молодежи в возрасте ориентировочно до 25 лет. Они максимально компетентны в принципах работы и максимально широко пользуются банковскими картами и интернет-банкингом для расчетов. Молодежь объективно владеет этим инструментарием в большей степени, чем представители других возрастных категорий. И когда это поколение окончательно войдет в возраст совершения крупных сделок, то можно будет констатировать значительное увеличение доли безналичных платежей в общем обороте. Произойдет это, видимо, не ранее чем через 10 лет.

Read more »

Posted in: Финансы россии

Решение молодежной безработице

Собравшиеся в эти дни в Давосе представители крупнейших корпораций мира и главы правительств и центробанков предложили оригинальный метод борьбы с молодежной безработицей, которая с начала кризиса 2007-2008 годов стала одной из ключевых проблем в мире. Молодежи предложено работать бесплатно, просто за опыт работы, чтобы в дальнейшем можно было трудоустроиться.
Эксперты признают, что последние несколько лет, равно как и последующие, могут стать потерянными в плане экономического роста, и потому молодежь, которая выходит на рынок труда в это время, рискует стать «потерянным поколением», пишет CNBC.
Тем временем Всемирная организация труда признает, что миру в течение ближайшего десятилетия необходимо будет 600 млн новых рабочих мест как для восстановления экономики после кризиса, так и для трудоустройства постоянно растущего населения.
Безработица среди молодежи в мире особенно остра и с 2007 по 2011 года она выросла в мире с 11,7% до 12,7%, при этом особенно острой ситуация остается в развитых странах. Не менее 6,4 млн молодых людей в мире даже не пытаются найти работу, так как не верят в возможность трудоустройства для себя. Тем более, что имея длительный период безработицы в своей биографии, они не смогут в дальнейшем претендовать на высокие зарплаты.
Также на форуме в Давосе было высказано мнение, что европейские стандарты минимального размера оплаты труда являются «врагами» молодых людей и «машинами по разрушению занятости».

Read more »

ЕЦБ должен включить печатный станок

Известный экономист Нуриэль Рубини заявил, что Европе необходимо «массивное монетарное смягчение» для выхода из долгового кризиса. При этом он отметил, что скорее всего Греция покинет еврозону в ближайшие год-полтора.
«Греция стала первой страной, которая смогла реструктурировать свои долги, но я не думаю, что она станет последней», - заявил Рубини на всемирном экономическом форуме в Давосе в интервью CNBC.
Без срочных мер Греция может покинуть еврозону в числе первых, заявил Рубини, получивший мировую известность после предсказания обвала ипотечных бумаг на рынках и масштаб этого события для экономики, который случился осенью 2007 года.
Рубини призвал ЕЦБ к «массивному количественному смягчению» для предотвращения углубления кризиса, также он призвал помедлить с введением мер экономии. «Меньше экономии, больше роста — вот то, что необходимо еврозоне сегодня», - полагает экономист. Также он считает необходимым ослабить евро на 20-30% для поддержки европейских производителей.
Напомним, что представленные статистические данные по экономике Великобритании за четвертый квартал 2011 года показали уровень ВВП на 0,2% ниже ожиданий правительства, прогноз МВФ на 2012 год говорит о значительной угрозе мировой экономике со стороны долгового кризиса в Европе, который «вступает в новую, опасную стадию». Рубини при этом отметил, что масштаб долговых проблем в ЕС не может быть разрешен печатанием денег ЕЦБ, хотя «массивное количественное смягчение», к которому он призывает, по факту означает именно включение печатного станка, как мы это видели на примере двух серий «количественного смягчения», которые проводила ФРС США.
Вторая волна «количественного смягчения» в США закончилась в июне 2011 года, когда на рынки за чуть более полугода было выброшено 600 млрд долларов по почти нулевой процентной ставке (ставка рефинансирования в США с конца 2008 года держится на уровне 0-0,25%), и глава ФРС Бен Бернанке заявил, что не будет ее пересматривать до июля 2013 года, хотя уже сейчас в США звучат призывы пересмотреть методы стимулирования экономического роста и отказаться о сверхдешевых денег.

Read more »

Posted in: ЕЦБ

Финансы начали движение на восток

Российские аналитики давно говорили, что надо быстрее модернизировать наш финансовый рынок так, чтобы это мощное движение денег с запада на восток нас не миновало. Пока приходится признать, что Россия – вне главных интересов инвесторов, и это опасно.
Глобальный экономический рост перемещается в восточные страны и вслед за ним туда идут рынки капитала, считают аналитики ООН и эксперты международной консалтинговой компании PricewaterhouseСoopers. Они уверены, что в среднесрочной перспективе наиболее привлекательным местом для размещения ценных бумаг станет Шанхайская фондовая биржа. Россия пока не попадает в число лидеров финансового рынка.
В Отчете ООН «Мировая экономическая ситуация и ее перспективы» («World Economic Situation and Prospects») за 2011 г. подчеркиваются поразительные различия между перспективами восточных стран с развивающейся экономикой, где сохраняется устойчивый рост, и перспективами западных государств с развитой экономикой, где рост по-прежнему остается слабым.
Эти отличия в перспективах экономик разных регионов, по оценке экспертов, будут иметь серьезные последствия для развития фондовых рынков. Изменение моделей роста на внутренних рынках, потребительского спроса и инвестиционных потоков означает, что в будущем среди компаний, планирующих выход на международные рынки и привлечение капитала на фондовых биржах, все чаще будут встречаться фирмы из стран с развивающейся экономикой.
Раньше такие компании обходили стороной мелкие местные биржи с низкой ликвидностью и жаждали получить листинг в глобальных финансовых центрах, таких как Лондон или Нью-Йорк. Теперь же локальные биржи сами постепенно превращаются в современные финансовые центры, успешно конкурирующие за привлечение растущего числа местных эмитентов.
Наилучшей иллюстрацией подъема развивающихся фондовых рынков служит изменение динамики на азиатских биржах. Совокупная рыночная капитализация фондовых рынков Шанхая и Шеньчженя (Китай) выросла с $400 млрд в 2005 г. до $4 трлн на конец 2010 г. Вместе взятые, эти биржи опережают Токийскую фондовую биржу, в прошлом биржевого гиганта Азиатско-Тихоокеанского региона, капитализация которой на ту же дату составила $3,8 трлн. Столь бурный рост объясняется тем, что в течение этого пятилетнего периода здесь было проведено более 500 сделок IPO, и Шанхайская биржа стала местом листинга некоторых крупнейших китайских, а по сути, и мировых компаний.
Аналитический отдел журнала Economist по просьбе PricewaterhouseСoopers провел опрос руководителей компаний из разных стран мира, чтобы узнать их мнение о том, какие факторы повлияют на развитие фондовых рынков в ближайшие годы. Большинство топ-менеджеров считают, что экономический рост и повышение уровня сложности финансовых операций на развивающихся рынках ведут к усилению конкуренции между биржами разных регионов.
Почти три четверти (74%) опрошенных полагают, что компании из развивающихся стран будут планировать листинг на бирже одной из государств с развивающейся экономикой. Более половины респондентов уверены, что предприятия из государств с развитой экономикой будут по-прежнему отдавать предпочтение листингу в развитой стране.
В 2025 г. Шанхай может стать наиболее привлекательным местом для листинга иностранных компаний. Более половины участников опроса (55%) полагают, что к этому времени выход на Шанхайскую биржу (где пока не разрешен листинг или инвестиции иностранных компаний) будут планировать большинство предприятий.
С ростом конкуренции со стороны развивающихся рынков биржи на развитых рынках оказываются в ситуации, когда они рискуют утратить свое доминирующее положение.
Активность в сфере IPO переориентируется на восточные страны. В списке эмитентов IPO к 2025 г. будут преобладать компании из восточного региона. Согласно прогнозам около 80% респондентов, к этому времени большинство новых эмитентов будут составлять китайские предприятия. Также ожидается, что к 2025 г. они привлекут наибольшие объемы капитала. Индия займет второе место по числу эмитентов, но только третье по объемам привлекаемого капитала.
Если говорить о биржах стран БРИК, то Бразилия и Россия существенно отстают от Китая и Индии. В то время как 38% участников опроса полагают, что к 2025 г. индийские биржи станут важной площадкой для листинга иностранных компаний, только 11% респондентов ожидают роста популярности российского рынка для листинга. За Бразилию «голосует» 30% опрошенных, т. е. респонденты возлагают меньшие надежды на эту страну, чем на Индию и особенно на Китай.
Вместе с тем существуют факторы, которые могут помешать движению компаний и капитала в сторону бирж развивающихся стран. Неразвитая нормативно-правовая база в сочетании с отсутствием политической стабильности считается наиболее вероятным фактором, который может помешать этой тенденции. Предприятия, рассматривающие листинг на бирже страны с развивающейся экономикой, считают одной из наиболее важных проблем неоднозначность и изменчивость нормативной базы. При этом более половины респондентов (56%) называют это главной трудностью. Изменчивость политической ситуации и вмешательство государства в работу финансовых рынков считают основными барьерами соответственно 33 и 27% опрошенных.
Факторы, которые учитывают компании, планирующие листинг, создают преимущества для крупных бирж. Ликвидность, несомненно, считается наиболее важной характеристикой при выборе рынка капитала, за ней следуют размер базы инвесторов и уровень освещения котируемых компаний аналитиками, юридические требования, предъявляемые к первичному листингу и состояние инфраструктуры.
Большая часть (76%) респондентов говорят о том, что биржам на развитых рынках придется приложить больше усилий для того, чтобы привлечь к листингу компании из стран с развивающейся экономикой. Однако почти каждый пятый участник опроса считает, что биржи на развитых рынках имеют очевидные преимущества перед биржами из развивающихся стран и последним будет непросто их обойти.

Read more »

Posted in: Мировые финансы

Война рейтинговых агентств

Как и следовало ожидать, европейские политики выразили недовольство действиями международного рейтингового агентства S&P о пересмотре кредитного рейтинга целого ряда стран еврозоны. В частности, федеральный канцлер Австрии Вернер Файман на своей странице в Facebook сообщил, что решение S&P о понижении рейтинга центральноевропейского государства говорит о том, что «Австрии пора стать более независимой от финансовых рынков».
Президент Кипра Димитрис Христофиас назвал понижение рейтинга страны на две ступени «неприемлемым», отметив, что рейтинг был понижен «именно тогда, когда экономика Кипра начала выходить из кризиса».
Ну а министр иностранных дел Германии Гвидо Вестервелле, как и полагается представителю лидера ЕС, не просто выразил свое недовольство, но и сделал конструктивное предложение, согласно которому Европа должна создать свои независимые рейтинговые агентства вместо того, чтобы полагаться на американские (а также, отмечу уже от себя, английские).
Разумеется, пресс-секретарь S&P Мартин Уинн с негодованием отверг мнение о том, что решения S&P о понижении рейтингов стран ЕС могут быть политическими, ссылаясь при этом на мировую репутацию агентства и его рейтингов. Однако сказано это все, конечно, на публику: политики-то точно знают, как и что делается в мире.
Вопрос в другом. Ну будет в мире несколько агентств (напомним, Китай свое уже создал, и оно активно понижает рейтинг США), которые начнут давать противоречивые сведения, и какой тогда в них смысл? Напомним, что появление данных агентств – это не случай, а естественный результат развития мировой экономической системы.
Грубо говоря, парадигма научно-технического прогресса (НТП), в рамках которой мы живем уже лет 300, предполагает постоянное углубление разделения труда. А это, в свою очередь, создает всем участникам рынка массу проблем, связанных с получением информации о партнерах. Ну, скажем, вы производите что-то жутко технологическое и в качестве комплектующих используете тоже нечто жутко технологическое, что производит некая фирма Х. Беда только в том, что в ее производстве ваши комплектующие составляют 3%, и хотя по ним все хорошо, но, производя только их, фирма не выживет. И возникает необходимость узнать, а как у фирмы Х обстоят дела во всех остальных ее производствах; в противном случае в какой-то момент вы можете оказаться в ситуации, когда поставки вам прекратятся, а найти нового поставщика зачастую возможно лишь спустя многие месяцы.
Но как получить информацию о работе совершенно неизвестных компаний? Кроме того, есть еще одна проблема: даже если информацию получить, как ее обрабатывать? Создавать аналитические центры, которые будут оценивать состояние дел всех партнеров всех ваших партнеров? А если цепочка будет развиваться дальше?.. И это должны делать вообще все фирмы, которые хотят стабильно работать в современных условиях!
Такое, конечно, невозможно. И, как и полагается в соответствии с идеями разделения труда, начинают появляться специализированные компании, единственной задачей которых является оценка состояния дел в различных компаниях, которые за умеренную цену (клиентов-то – пруд пруди!) эту информацию продают. Заинтересованы в этом и банки, поскольку им тоже сложно определить реальную финансовую устойчивость всего бизнеса действующих и потенциальных клиентов.
Ну а затем, когда выясняется, что банки вообще без рейтингов кредиты не выдают, меняется и финансовая схема самих агентств: они перестают брать деньги от тех, кто пользуется их рейтингами, зато берут их от тех, кто хочет такой рейтинг получить. Всё, современная ситуация возникла. Беда только в одном: если тебе кто-то платит деньги, то он имеет право на некоторое снисхождение. Особенно если оно специально оплачивается...
И ладно бы только это. Вся современная экономическая модель построена на стимулировании спроса; только в США масштаб соответствующих действий достигает нескольких триллионов долларов в год. Я уж не буду здесь повторять свои расчеты, они встречаются на сайте worldcrisis.ru неоднократно. Но беда состоит в том, что механизмы стимулирования спроса постепенно исчерпывают себя, а это значит, что финансовое состояние всех компаний начинает ухудшаться. И это – уже системный процесс, который требует пересмотра всех рейтингов всех компаний, для чего нужно разрабатывать совершенно новые модели.
Я совершенно не хочу сказать, что это невозможно в принципе. Вполне может быть, что и возможно. Но есть проблема: для этого нужно как минимум публично признать реальное состояние дел в мировой экономике, что пока категорически запрещено. Сами рейтинговые агентства на это пойти не могут: это решение – не их масштаба.
В результате они оказались заложниками ситуации: даже если их специалисты понимают реальное состояние дел, они не могут спорить с МВФ, статистическими органами государств, в которых работают, и вынуждены опираться на их данные. И, как следствие, выдают заведомо некорректные рейтинги, по большей части завышенные. И когда они принимают решения о понижении тех или иных рейтингов (в т. ч. и под политическим давлением), то жертвы таковых решений имеют все основания предъявлять претензии, как минимум сравнивая свои показатели с другими, которые не были понижены.
И в такой ситуации тотального искажения показателей создание собственных рейтинговых агентств вполне имеет смысл: они будут в первую очередь снижать показатели конкурентов. Но вот смысл в самой деятельности рейтинговых агентств исчезает полностью. А это значит, что появляется очень серьезная угроза того, что современный уровень разделения труда в мировой экономике сохранить не удастся – просто потому, что участники экономической деятельности не смогут учитывать все риски своей работы. А сами риски вырастут настолько, что слишком сложная деятельность станет принципиально убыточной.
Я уже писал о том, что такая перспектива, скорее всего, является неизбежной. Но ситуация с рейтинговыми агентствами дает еще одно доказательство того, что этот процесс снижения уровня разделения труда (или, иначе говоря, понижения общего технологического уровня) является на сегодня абсолютно закономерным, что, с моей точки зрения, только подтверждает нашу теорию кризиса.

Read more »

Россия дала Кипру кредит на 1.32 млрд. евро

Республика Кипр сообщила о получении второго транша кредита от России на сумму 1,32 млрд евро. Средства поступили на счет правительства в четверг, 26 января.
Напомним, что общая сумма кредита составляет 2,5 млрд евро, в конце декабря был переведен первый транш на сумму 590 млн евро, третий и последний поступит на Кипр в конце марта 2012 года. Его объем также составит 590 млн евро, сообщает РИА «Новости».
Средства понадобились Кипру для решения бюджетных проблем и обслуживания текущих долговых выплат по ранее взятым финансовым обязательствам.
Министерство финансов Кипра выразило полное удовлетворение выполнением соглашения между Кипром и Россией.

Read more »

Иран решил ответить асимметрично

Иран решил ответить асимметрично на объявленное эмбарго ЕС на покупку иранской нефти и поставки в страну оборудования для добычи и переработки нефти. Санкции вступают в полную силу с июля 2012 года, но Иран готов перекрыть поставки нефти в ЕС уже со следующей недели.
Об этом заявил заместитель председателя комитета по национальной безопасности и внешней политике Ирана Хуссейн Ибрагими, пишет РБК. Проект этого закона будет рассмотрен иранским парламентом в воскресенье, 29 января и, скорее всего, будет одобрен.
Напомним, что ЕС 23 января внес новый пакет санкций против Ирана, в числе них был запрет на импорт, приобретение и транспортировку иранской нефти и нефтепродуктов, а также относящиеся к ним финансовые и страховые операции. С учетом того, что стоимость ежегодно продаваемой Ираном нефти составляет свыше 76 млрд долларов, этот шаг, по мысли Евросоюза, должен сократить финансовые возможности страны в разработке ядерных технологий.
Нужно учесть, что 20% всей добываемой иранской нефти уходит на рынки ЕС, примерно столько же покупает Китай. В целом, как отмечали ранее иранские чиновники, сокращение предложения нефти на рынке из-за эмбарго приведет к росту цен на «черное золото», что для европейской экономики, которая и так находится в непростой ситуации, это будет малоприятным фактом. Отметим, что Китай сразу же заявил, что не намерен присоединяться к европейскому эмбарго. Аналогичное заявление сделала и Россия, однако она просто не покупает иранскую нефть и потому не видит смысла присоединяться к этим мерам.
Ядерная программа Ирана вызывает озабоченность ЕС, США и Израиля уже не первый год, сама исламская республика заявляет, что ее интересует только энергетический и медицинский аспекты атомной энергии. Российские эксперты также уверяют, что технологического уровня Ирана не хватит для создания атомного оружия ни сейчас, ни в среднесрочной перспективе, однако это не убеждает противников развития иранской ядерной программы. Тем более, что для предотвращения этой угрозы уже создана европейская система ПРО, против которой активно, но безуспешно протестует Россия, которая полагает, что истинной целью этой системы обороны является она сама.

Read more »

Возвращение производства на родину

Мировой финансовый кризис, создав достаточно высокий уровень безработицы в развитых странах, породил как экономические, так и политические предпосылки для возврата производств из стран Азии, прежде всего Китая, на родины производителей — в США и Европу.
Экономически производить дома стало выгодней, так как упала стоимость рабочей силы, что было вызвано массовым сокращением рабочих мест в 2008-2011 годах, а также ростом стоимости труда в Китае на фоне дефицита квалифицированной рабочей силы и наметившимся в регионе росте потребления. Также на руку США играет слабый доллар. Политические аспекты репатриации производства также достаточно очевидны — рост безработицы и падение уровня зарплат и доходов в развитых странах приводит к падению популярности местных политиков, которые для сохранения власти вынуждены реагировать на негативные экономические тенденции.
«Коммерсантъ» пишет, что самым активным образом процесс инсорсинга идет в США — там недавно прошедший автосалон в Детройте собрал множество чиновников из Белого дома, членов Конгресса и губернаторов штатов. Все они активно общались с главами автомобильных корпораций на предмет перевода производства обратно в США. Фоном к этому является процесс возвращения третьей смены производства на таких автомобильных заводах, как GM, Ford, Chrysler, Nissan, Kia. При этом Ford и GM недавно анонсировали расширение своих заводов в штате Миссури на 1,5 млрд долларов. Ford достиг соглашения с профсоюзами, по которому к 2015 году компания создаст 12 000 рабочих мест и вложит в развитие производства 16 млрд долларов. Также и компания Honda объявила о намерении производить свою новую модель спорткара Acura NSX на новом заводе, который будет размещен в США в штате Огайо.
Помимо автопрома, о возвращении производства в США задумываются и другие компании, в частности Caterpillar и MasterLock. Хотя стоимость труда в Китае для них в 6 раз дешевле, чем в США, производительность труда американских рабочих в 30 раз выше. К тому же можно сократить расходы на логистическую цепочку. Компания DuPont недавно инвестировала $150 млн в расширение производства на своем заводе в штате Огайо и еще $150 млн — в исследовательскую деятельность в штатах Айова, Пенсильвания и Делавэр, создав таким образом почти 600 новых рабочих мест. В сентябре прошлого года Intel объявила о партнерстве с IBM и другими высокотехнологичными компаниями в рамках пятилетнего инвестплана на $4,4 млрд по созданию научно-производственного центра в Нью-Йорке, что приведет к созданию дополнительных 4 тыс. рабочих мест. Поддержку этому процессу оказывает и правительство, которое обещает налоговые льготы компаниям, открывающим свои производства в США, а также обещает вложить деньги в систему образования и переподготовки.
Отметим, что США имеют самый высокий среди стран «большой семерки» прирост числа рабочих мест — 2,9%. Второе место принадлежит Германии — 2,4%, третье — Канаде (1,9%). Во многом благодаря этому безработица в США сократилась до 8,5% с 9,2%, этот показатель держался с апреля 2010 года по октябрь 2011 года. При этом экономика США недосчиталась 2 млн рабочих мест в производственном секторе, в сравнении с докризисным временем.
Процесс инсорсинга наблюдается также в Канаде, Европе и Великобритании. Европейский процесс при этом выглядит более замедленным, что обусловлено продолжающимся долговым кризисом и трудностями в доступе к кредитным ресурсам. Однако компания Philips объявила о переносе части своего производства из Китая в Голландию на свой завод в Драхтене. Это обусловлено ростом стоимости труда китайских инженеров, которые сравнялись по цене с европейскими. Также и американский концерн General Motors планирует перевести часть операций по производству модели Chevrolet Cruze и Chevrolet Orlando из Южной Кореи в Европу на предприятия Opel, входящего в GM. Увеличивая нагрузку, руководство GM хочет, чтобы операции убыточного Opel стали наконец приносить прибыль.
Возврат рабочих мест наблюдается в Канаде и Великобритании, туда переносят call-центры и службы поддержки клиентов, которые ранее располагались в Индии.

Read more »